Styrelsen i Soltech Energy Sweden AB (”Soltech” eller ”Bolaget”) har upprättat ett tilläggsprospekt (”Tilläggsprospektet”) till det EU-tillväxtprospekt som godkändes och registrerades av Finansinspektionen samt offentliggjordes den 13 augusti 2021 (”Prospektet”).

Tilläggsprospektet har upprättats med anledning av att Soltech den 20 augusti 2021 har offentliggjorde Bolagets finansiella rapport för det andra kvartalet 2021. Rapporten finns tillgängligt på Bolagets hemsida, www.soltechenergy.com

Tilläggsprospektet har upprättats i enlighet med artikel 23 i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2017/1129 (”Prospektförordningen”) och har idag den 20 augusti 2021 godkänts och registrerats av Finansinspektionen. Tilläggsprospektet ska läsas tillsammans med Prospektet i alla avseenden. Prospektet och Tilläggsprospektet finns tillgängliga på Soltechs hemsida, www.soltechenergy.com och på Aktieinvest FK:s hemsida, www.aktieinvest.se samt kommer även att finnas tillgängliga på Finansinspektionens hemsida, www.fi.se. 

För fullständiga villkor och övrig information om Företrädesemissonen hänvisas till Prospektet och Tilläggsprospektet.

Verksamhetsåret 2021 fortsätter helt enligt plan med en stark tillväxt under kvartal 2.
Koncernens intäkter ökar med 71% till 266,2 MSEK och den svenska verksamheten ökar med hela 102% till 220,7 MSEK.

VD kommentar:

• Jag är stolt över att leda en koncern som växer så kraftigt och som bidrar till en grön energiomställning. Framtiden ser mycket ljus ut.

ANDRA KVARTALET I KORTHET

▪ Koncernens intäkter i kvartalet uppgick till 266,2 (156,1) MSEK. En ökning med 71 %.

▪ Intäkterna i den svenska verksamheten växte till 220,7 (109,1) MSEK, en ökning med 102 %.

▪ Intäkterna i den kinesiska verksamheten uppgick till 45,5 (47) MSEK, en minskning med 3 %.

▪ Koncernens resultat före avskrivningar (EBITDA) uppgick till 29,3 (49,7) MSEK. Minskningen drivs främst av ökade personalkostnader och investeringar som hör samman med den kraftiga expansionen och arbetet med att vidareutveckla koncernen. EBITDA påverkas även negativt av höjda transportkostnader och prisökningar på bl. a. solpaneler till följd av Coronapandemin.

▪ Koncernens rörelseresultat (EBIT) uppgick till 8,3 (35,6) MSEK. Minskningen av rörelseresultatet beror, utöver vad som framgår ovan, också av ökade avskrivningar på goodwill och solenergianläggningar som en direkt följd av genomförda investeringar

▪ Periodens resultat efter skatt uppgick till -31,8, (-37) MSEK. Resultatet har påverkats av orealiserade kursdifferenser i den kinesiska verksamheten med 3,5 (-38,5) MSEK.

▪ Periodens kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till 48,9 (-13,3).

▪ Periodens kassaflöde för koncernen uppgick till -25,5 (69,4) MSEK.

▪ Resultat per aktie uppgick till -0,33 (-0,65).

▪ Covid-19 har påverkat den svenska verksamheten i andra kvartalet i form av uppskjutna projekt, höjda transportkostnader samt prisökningar på bland annat solpaneler. Orderingången är dock fortsatt god.

▪ Den kinesiska verksamheten påverkades i mindre utsträckning av Coronapandemin då den ekonomiska aktiviteten är hög, men den kinesiska prissänkningen om cirka fem procent på el ligger fortfarande kvar.

FÖRSTA HALVÅRET I KORTHET

▪ Koncernens intäkter uppgick till 411,4 (208,9) MSEK. En ökning med 97 %.

▪ Intäkterna i den svenska verksamheten växte till 338,8 (146,9) MSEK, en ökning med 131 %.

▪ Intäkterna i den kinesiska verksamheten växte till 72,6 (61,9) MSEK, en ökning med 17 %.

▪ Koncernens resultat före avskrivningar (EBITDA) uppgick till 21 (48,4) MSEK. EBITDA har påverkats negativt av ej kassaflödespåverkande engångseffekter om -11,7 Mkr som ett resultat av höjda målsättningar och prognoser i förvärvade dotterbolag vilket lett till en ökning av avsättningar för tilläggsköpeskillingar.

▪ Koncernens rörelseresultat (EBIT) uppgick till -20,1 (20,7) MSEK. EBIT har påverkats negativt av ej kassaflödespåverkande engångseffekter om -11,7 Mkr i enlighet med ovan.

▪ Periodens resultat efter skatt uppgick till -50 (-42,5) MSEK. Resultatet har påverkats av orealiserade kursdifferenser i den kinesiska verksamheten med 40,1 (-5,3) MSEK samt av ej kassaflödespåverkande engångseffekter om -11,7 Mkr i enlighet med ovan.

VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER ANDRA KVARTALET

Sverige

▪ Soltech Energy Sweden AB (publ) förvärvade 100 % av aktierna i Rams El AB med tillträde den 3 maj 2021.

▪ Soltech Energy Sweden AB (publ) förvärvade 100 % av aktierna i Takbyrån i Alingsås AB (Takbyrån) med tillträde den 1 juni 2021.

▪ Soltech och Skanska Kommersiell Utveckling Norden har ingått en samverkansförklaring kring innovationer för byggnadsintegrerade solenergilösningar.

Kina

▪ Soltechs dotterbolag i Kina, ASRE, har under kvartalet tecknat åtta kontrakt som uppgår till en total installerad kapacitet om 11 MW och beräknas ge årliga intäkter om 7,9 MSEK, eller cirka 158 MSEK under avtalens 20-åriga löptider.

▪ Soltechs dotterbolag i Kina har under kvartalet anslutit totalt 10 (1) MW takbaserade solenergianläggningar och hade vid utgången av perioden 192 (140) MW installerad och intäktsgenererande kapacitet.

▪ Vid utgången av perioden hade bolaget 37 (46) MW i tecknade order, samt projekt under bearbetning om 123 (123) MW.

VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER RAPPORTPERIODEN

▪ Styrelsen i Soltech Energy AB (publ) har med stöd av bolagsstämmans bemyndigande, beslutat att genomföra en nyemission om cirka 247 MSEK med företrädesrätt för befintliga aktieägare (”Företrädesemissionen”) samt en Övertilldelningsemissionen om cirka 150 MSEK före avdrag för emissionskostnader.

▪ Soltechs dotterbolag Advanced Soltech Sweden AB tar in 46,6 MSEK före emissionskostnader i nyemission av preferensaktier.

▪ Soltechs dotterbolag i Kina, ASRE, har tecknat fyra kontrakt som uppgår till en totalt installerad kapacitet om 6,7 MW och beräknas ge årliga intäkter om 5,2 MSEK eller cirka 104,6 MSEK under avtalens 20-åriga löptider.

▪ FN:s klimatpanel IPCC publicerade den 9 augusti 2021 sin klimatrapport som på ett tydligt sätt påvisar vikten av att på allvar ta tag i den gröna omställningen.

Läs rapporten på Soltechs hemsida: https://soltechenergy.com/investerare/finansiella-rapporter-kalender/

Soltech Energy har lång erfarenhet av att skapa solenergilösningar åt fastighetsbolag och byggentreprenörer. Tidigare har solenergikoncernens dotterbolag uppfört en av Nordens största solcellsanläggningar på tak åt fastighetsbolaget Castellum och nu får Soltech förnyat förtroende. Dotterbolagen Swede Energy och Soltech Sales & Support kommer gemensamt uppföra det som blir Castellums nya solcellsanläggning på deras logistikfastighet i Kungsängen.

– Vi vill bidra till att bygga för morgondagens samhälle där ökad elektrifiering och klimatförändringar ställer nya krav. För att möta detta måste andelen förnybar energi öka genom skarpa klimatsatsningar. Det känns därför både roligt och värdefullt att få samarbeta med Fastec och Castellum i installationen av denna solenergianläggning i Kungsängen som i storlek motsvarar solenergianläggningar på 130 genomsnittliga villatak. Tillsammans skapar vi ett stort värde för både miljö och plånbok. Det är skäl nog för fler fastighetsägare att välja solenergilösningar och på så sätt säkra sin framtida elförsörjning, säger Sebastian G Wibling, försäljningschef på Soltech Sales & Support.

– Fastec vill agera där samhällsförändring skapas. Därför är det roligt att få möjlighet att både kroka arm med en solenergiaktör i framkant och ett fastighetsbolag med ett imponerande hållbarhetsarbete. Projekt som detta är viktiga i den gröna omställningen och vi ser mycket fram emot att arbeta tillsammans med Soltech och Castellum, säger Erik Lindmark, marknadschef på Fastec.

En fastighetsaktör med höga hållbarhetsambitioner
Castellum är ett av Nordens mest hållbara fastighetsbolag och hållbarhetsarbetet är fullt integrerat i verksamheten. Ett av målen i hållbarhetsstrategin är att öka andelen förnybar energi för att minska sina koldioxidutsläpp. En ambition som nu intensifieras när fastighetsbolaget återigen samarbetar med Soltech för att fler av deras fastigheter ska drivas av grön energi direkt från solen.

 – Detta är helt i linje med våra övergripande hållbarhetsmål. Castellum är ledande på hållbarhet inom fastighetsbranschen och tar ett stort ansvar för att samhället utvecklas i en hållbar riktning. Solenergi är en av nycklarna för att framtidssäkra våra fastigheter, både i termer av ekologisk och ekonomisk hållbarhet, säger Filip Elland, hållbarhetschef på Castellum.

Villkoren i Företrädesemissionen innebär att sex (6) befintliga aktier ger rätt att teckna en (1) ny aktie till en teckningskurs om 20 SEK per aktie, vilket motsvarar en rabatt om cirka 26,7% procent jämfört med den volymvägda snittkursen under de 20 handelsdagarna mellan den 14/7 och den 10/8 2021. Antal aktier som emitteras vid fullteckning är 12 361 207 st.

Vid stort intresse för Företrädesemissionen har Styrelsen mandat att besluta om ytterligare en nyemission (”Övertilldelningsemission) av högst 7 500 000 aktier med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt. Priset för att förvärva aktier i Övertilldelningsemissionen är 20 SEK per aktie och bruttolikviden från denna beräknas vid fullteckning uppgå till cirka 150 MSEK före avdrag för emissionskostnader.

Övertilldelningsemissionen möjliggör tilldelning till de intressenter som eventuellt inte erhåller tilldelning i Företrädesemissionen samt möjliggör samtidigt en ökning av Bolagets aktieägarbas genom tilldelning till nya intressenter. Styrelsens intention är dock att tilldela bägge emissionerna till befintliga aktieägare om ett stort intresse finns.

Styrelsens beslut om Företrädesemissionen och, i förekommande fall, Övertilldelningsemissionen fattas med stöd av emissionsbemyndigande lämnat på årsstämma den 26 maj 2021.

Bakgrund och motiv 

Motivet för nyemissionen är att skapa ytterligare finansiella förutsättningar för att genomföra styrelsens expansionsplaner och kunna göra ytterligare företagsförvärv samt investeringar i befintlig verksamhet. I Bolagets strategi ingår att vid behov tillhandahålla de förvärvade företagen rörelsekapital för att möjliggöra för företagen att framgångsrikt växa organiskt samt genom att stödja organisationen och dotterbolagen med centrala insatser som tex marknadsföring, teknisk utveckling, finansiering, särskilda insatser samt att möjliggöra en ökad kund- och lagerfinansiering. 

Motiven ligger i linje med styrelsens målsättning att Soltech skall bli en ledande aktör inom svensk och europeisk solenergi och det självklara valet för privata, kommersiella och offentliga kunder i valet av solenergileverantör.

Solenergimarknaden i Sverige och i andra länder befinner sig i en stark utvecklingsfas. Effekterna av pandemin, den klimatpolitiska strategin Green New Deal (E.U European Green Deal) och inte minst IPCC:s klimatrapport kommer medföra ett ökat intresse och investeringar i grön teknologi. Många företag har bildats för att ta del av den växande marknaden och styrelsen för Soltech har gjort bedömningen att detta öppnar för en konsolidering av marknaden där en aktör med rätt strategi och tillräckliga finansiella resurser har möjlighet att bli marknadsledande genom förvärv av mindre enheter och därmed skapa en större och lönsammare koncern. Detta är grunden för den strategi som Bolaget tillämpat sedan 2019.

Strategin har inneburit en kraftig expansion för verksamheten. Totala intäkter under 2020 uppgick till 500 MSEK jämfört med 303 MSEK 2019 och 53 MSEK 2018. Verksamhetsåret 2021 siktar bolaget på att nå 1 000 MSEK. Under 2021 har ytterligare fem företag förvärvats, varav två företag inom el, Provektor Sverige AB och Rams El AB. Syftet med att förvärva elteknikbolag är att förstärka kompetensen och trygga leveranserna av elinstallationer som ofta är en central men trång sektor vid installation av solceller. Genom förvärven stärks även kundbasen då bolagen har etablerade kundkontakter sedan lång tid tillbaka som efterfrågar solenergi.
 
Av emissionslikviden, som vid fullteckning kommer att uppgå till cirka 247 MSEK, före emissionskostnader, reserveras i prioritetsordning:
65% Företagsförvärv
25% Investeringar i dotterföretag
10% Investeringar i moderbolagets operativa verksamhet
Vid fullteckning även av Övertilldelningsemissionen utökas möjligheterna till nya företagsförvärv, då Bolaget tillförs ytterligare 150 MSEK före emissionskostnader, vilka beräknas uppgå till cirka 4 MSEK. 

Företrädesemissionen i sammandrag 

Rätt att teckna nya aktier ska med företrädesrätt tillkomma Bolagets aktieägare. Varje innehavd aktie per avstämningsdagen den 20 augusti ger en (1) teckningsrätt (TR). Det krävs sex (6) TR för att teckna en (1) ny aktie till teckningskursen 20 SEK. Teckning av aktier sker under perioden 24/8 – 7/9 2021. Vid fullteckning av Företrädesemissionen tillförs Bolaget cirka 247 MSEK före emissionskostnader, vilka beräknas uppgå till cirka 4 MSEK. 

Sista dag för handel i Bolagets aktier inklusive rätt att erhålla teckningsrätter i Företrädesemissionen är den 18 augusti 2021. Teckning av aktier med stöd av teckningsrätter ska ske genom kontant betalning under perioden 24/8 – 7/9 2021. Teckning av aktier utan stöd av teckningsrätter ska ske på särskild teckningslista under perioden 24/8 – 7/9 2021. Betalning för aktier tecknade utan stöd av teckningsrätter ska erläggas senast tre bankdagar efter utfärdandet av avräkningsnota som utvisar besked om tilldelning. Styrelsen har rätt att förlänga teckningstiden och senaste dag för betalning. 

Vid ett stort intresse för Företrädesemissionen har Styrelsen mandat att besluta om ytterligare en nyemission (”Övertilldelningsemission”) av högst 7 500 000 aktier med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt. Priset för att förvärva aktier i
Övertilldelningsemissionen är 20 kr per aktie och bruttolikviden från denna beräknas vid fullteckning uppgå till cirka 150 MSEK innan avdrag för
emissionskostnader. Syftet med Övertilldelningsemissionen är att skapa förutsättningar för en ännu snabbare expansion genom ytterligare förvärv. Övertilldelningsemissionen är villkorad av att Företrädesemissionen blir övertecknad. 

Företrädesemissionen uppgår till högst 12 361 207 aktier. Detta medför att aktiekapitalet ökar med högst 618 060,35 SEK till högst 4 326 422,50 SEK. De i samband med Erbjudandet emitterade aktierna motsvarar cirka 14% procent av aktiekapitalet i Bolaget efter genomförd nyemission (förutsatt fulltecknat Erbjudande). Aktieägare som väljer att inte delta i Företrädesemissionen, kommer vid fullteckning att spädas ut med ca 14 procent. Vid fullt utnyttjande av Övertilldelningsemissionen kommer aktiekapitalet öka med högst 375 000 SEK till högst 4 701 422,50 SEK.

Övertilldelningsemissionen motsvarar maximalt cirka 8 procent av Bolagets totala aktiekapital. I det fall att både Företrädesemissionen och Övertilldelningsemissionen utnyttjas kommer aktiekapitalet öka med 993 060,35 SEK till högst 4 701 422,50 SEK. Utspädningen kommer maximalt att uppgå till cirka 21 procent beräknat som antal nya aktier efter nyemissionen dividerat med totalt antal aktier efter nyemissionen. 
Företrädesemissionen och Övertilldelningsemissionen är inte säkerställda genom emissionsgarantier eller teckningsförbindelser.

Aktieägare som väljer att inte delta i Företrädesemissionen har möjlighet att kompensera sig för den ekonomiska utspädningseffekten genom att sälja sina teckningsrätter. Handel med teckningsrätter sker under perioden 24 augusti till 2 september 2021.

Prospekt 

De fullständiga villkoren för Företrädesemissionen, samt information om Bolaget i ett av Finansinspektionen godkänt prospekt, publiceras på Bolagets hemsida den 13 augusti 2021. 

Tidplan för Företrädesemission och eventuell Övertilldelningsemission

Sista dag för handel inkl. rätt att delta 18/8 2021
Avstämningsdag 20/8 2021
Teckningsperiod 24/8 – 7/9 2021
Handel med teckningsrätter 24/8 – 2/9 2021
Styrelsebeslut om tilldelning och ev. Övertilldeningsemission 9/9 2021
Pressmeddelande om emissionsutfall 9/9 2021
Besked om tilldelning och utskick av avräkningsnotor 10/9 2021
Likviddag för avräkningsnotor 15/9 2021

Emissionsinstitut

För ytterligare frågor gällande teckning kontakta din personliga bankrådgivare, din förvaltare eller Soltechs emissionsinstitut Aktieinvest FK AB på 08 506 517 95 eller emittentservice@aktieinvest.se 

EJ FÖR OFFENTLIGGÖRANDE, PUBLICERING ELLER DISTRIBUTION, DIREKT ELLER INDIREKT, I ELLER TILL USA, AUSTRALIEN, JAPAN ELLER KANADA ELLER I NÅGON ANNAN JURISDIKTION DÄR DISTRIBUTION AV DETTA PRESSMEDDELANDE SKULLE VARA OLAGLIG. 

AnHui ShanLong Textile Technology Co. Ltd och AnHui HuaChenShiJia Textile Technology Co. Ltd. Båda bolagen har samma ägare. Ordrarna gäller installation av två solenergianläggningar på 2,24 respektive 0,65 megawatt (MW) och beräknas tillsammans ge årliga intäkter på cirka 2,35 MSEK, eller cirka 47 MSEK under avtalens 20-åriga löptid. Investeringen i anläggningarna, som kommer att ägas av Advanced Soltechs helägda dotterbolag i Kina, uppgår till cirka 17,3 MSEK och byggstart planeras till tredje kvartalet 2021. Projekten når god lönsamhet helt utan subventioner och är belägna i Anhui provinsen.

Advanced Soltechs VD Max Metelius kommenterar:

-Vår säljorganisation fortsätter att skörda framgångar i Anhui provinsen. Det är särskilt roligt att kunna leverera flera bra projekt till samma kund. Våra anläggningar som är robusta och tåliga, har tidigare testats av tyfoner och nu även av senaste tidens översvämningar och oväder, vilket inte har orsakat några nämnvärda skador.

Advanced Soltechs VD Max Metelius kommenterar:

-Vår säljorganisation fortsätter att skörda framgångar i Fujian provinsen. Vi upplever ett ökande intresse för solenergi i Kina både från kunder och andra aktörer.

Advanced Soltechs VD Max Metelius kommenterar:

-Vi upplever att företagen alltmer ser solenergi som en naturlig del i sin energiförsörjning. Denna kund tillverkar konserverade grönsaker i stor skala både för den inhemska och den internationella marknaden.

Advanced Soltechs VD Max Metelius kommenterar:

-Vi upplever en stark efterfrågan både från den privata och offentliga sektorn. Denna kund är en väletablerad japansk tillverkare av delar till bilindustrin som passar bra in i vår kundportfölj.

Solenergikoncernen Soltech och Skanska, som är ett av Sveriges ledande byggbolag, har nu inlett ett innovationssamarbete. Det är Skanska Kommersiell Utveckling Norden som genom sina helägda dotterbolag utvecklar kommersiella fastigheter som nu krokar arm med solenergikoncernen. När de båda nu tecknat avtal för innovationssamverkan tar man ett kliv längre i ambitionen att utveckla nya byggnadslösningar med solenergi i fokus.

– Vi ser ett stort värde i att gjuta samman vår solenergikompetens med Skanskas expertis för att skapa synergier där morgondagens hållbarhetslösningar föds. Tyngdpunkten kommer att ligga på att skapa skalbara helhetslösningar för att göra kommersiella fastigheter än hållbarare i framtiden. Jag vill tacka Skanska för ett gott samarbete hittills och ser mycket fram emot att bryta ny mark tillsammans, säger Anna Svensson, innovationschef, Soltech Energy.

Ledande aktörer som samarbetar för innovation
Soltech är en i Sverige ledande solenergikoncern med 17 dotterbolag som utvecklar, säljer, installerar och optimerar solenergilösningar för tak och fasader samt ladd- och lagringslösningar. Nu ska Soltech samarbeta med den ledande byggkoncernen Skanska i jakten på morgondagens innovationer.

– Det känns spännande att kunna ha Soltech i ryggen när vi lägger grunden för våra framtida innovationer med målet att skapa ännu bättre och hållbarare lösningar i våra kommande kommersiella fastighetsprojekt i våra nordiska marknader. Vi har högt ställda mål och tydliga kvalitets- och miljöaspekter för allt vi gör. Därför är det viktigt att ha en kompetent partner som vi långsiktigt kan samarbeta med kring hållbar innovation. Just detta har vi hittat i Soltech, säger Henrik Ahnström, Director of Product, Process & Innovation